TOPLANTI NOTLARI - TCELL (IS YATIRIM)
TOPLANTI NOTLARI - TCELL (IS YATIRIM)
TURKCELL ANALIST TOPLANTISI NOTLARI – 05.02.2026
SIRKET DUN BIR ANALIST TOPLANTISI VE VERI MERKEZI SAHA ZIYARETI DUZENLEDI. TOPLANTIDA YONETIM, DIJITAL ALTYAPI STRATEJISINE ILISKIN KAPSAMLI BIR GUNCELLEME PAYLASTI.
YONETIM, SIRKETIN TURKIYE’DE OLCEKLI VE PAZAR LIDERI BIR VERI MERKEZI PLATFORMU ISLETTIGINI VE KURUMSAL VERI MERKEZI KAPASITESINDE YAKLASIK %39 PAZAR PAYINA SAHIP OLDUGUNU VURGULADI.
TOPLAM KURUMSAL IT KAPASITESI 54 MW SEVIYESINDE OLUP, BUNUN 50 MW’I AKTIF DURUMDADIR.
2025 ITIBARIYLA VERI MERKEZI ALTYAPISINA YAPILAN KUMULATIF YATIRIM TUTARI EUR 545 MN’A ULASMISTIR.
OPERASYONEL AYAK IZI CORLU, GEBZE, TORBALI VE ANKARA (TEMELLI) BASTA OLMAK UZERE TURKIYE’NIN ONEMLI EKONOMIK VE BAGLANTI MERKEZLERINE YAYILMISTIR.
SIRKET, TURKIYE’DE TASARIM, INSAAT VE OPERASYON ASAMALARININ TAMAMINDA TIER III SERTIFIKASYONU ALAN ILK OPERATORDUR.
BU LIDER KONUM, GOOGLE ILE TURKIYE’DE BIR HYPERSCALE CLOUD REGION KURULMASINA YONELIK YAKIN ZAMANDA DUYURULAN STRATEJIK YATIRIM ANLASMASIYLA DAHA DA PEKISMISTIR.
ORTAKLIK KAPSAMINDA:
ANKARA’DA UC ADET HYPERSCALE VERI MERKEZI GELISTIRILECEKTIR.
TURKCELL, 2032 SONUNA KADAR INSAATIN TAMAMLANMASI ICIN YAKLASIK USD 1 MLR YATIRIM YAPACAKTIR.
GOOGLE ISE 10 YIL ICINDE WHITE-SPACE ALTYAPISI ICIN YAKLASIK USD 2 MLR YATIRIM YAPACAKTIR.
UC VERI MERKEZINDEKI TUM KAPASITE TAMAMIYLA GOOGLE’A TAHSIS EDILECEK OLUP, PROJE ANCHOR-TENANT YAPISI SAYESINDE YUKSEK GELIR GORUNURLUGU VE SINIRLI TALEP RISKI SUNMAKTADIR.
YONETIM AYRICA YATIRIMIN GELISTIRME VE FAZLAMA MODELINE ILISKIN DETAYLAR PAYLASTI:
HER BIR HYPERSCALE VERI MERKEZI UC MODULDEN OLUSACAKTIR.
MODULLER, TALEBE BAGLI OLARAK VE EK KAPASITE IHTIYACI TEYIT EDILDIKCE ES ZAMANLI DEVREYE ALINACAKTIR.
ILK MODULUN 2028’DE TAMAMLANMASI, GELIR KATKISININ ISE 2028 SONRASI BASLAMASI BEKLENMEKTEDIR.
ANLASMA GELIR PAYLASIMI MODELI SEKLINDE YAPILANDIRILMISTIR. BU KAPSAMDA GOOGLE, TURKCELL’E COLOCATION BENZERI BIR HIZMET BEDELI ODEYECEK AYRICA TURKCELL, VERI MERKEZLERI UZERINDEN SUNULAN GOOGLE HIZMETLERINDEN RESELLER GELIR PAYI ELDE EDECEKTIR.
YONETIM, GOOGLE’IN KURESEL OLCEKTE SUNDUGU 200’UN UZERINDE URUNUN HÂLEN TURKIYE’DE SUNULMADIGINI VURGULADI. ANCAK BEKLENEN GELIR SEVIYELERINE VEYA GELIR KIRILIMINA ILISKIN ILAVE BIR DETAY PAYLASILMADI.
YONETIM, VERI MERKEZI VE BULUT HIZMETLERINE YONELIK TALEBIN DONGUSEL DEGIL YAPISAL FAKTORLER TARAFINDAN DESTEKLENDIGINI IFADE ETTI. KURESEL OLCEKTE BULUT ADAPTASYONU VE YAPAY ZEKÂ KAYNAKLI IS YUKLERI, HYPERSCALE UYUMLU, ENERJI VERIMLI VE OLCEKLENEBILIR TESISLERI ON PLANA CIKARIYOR. TURKIYE ISE, OZELLIKLE AB ULKELERIYLE KIYASLANDIGINDA, BULUT ADAPTASYONUNUN ERKEN ASAMASINDA OLUP, COK YILLI BIR YAKINSAMA (CATCH-UP) POTANSIYELINE ISARET ETMEKTEDIR. IDC’YE GORE TURKIYE BULUT HIZMETLERI PAZARININ 2024–2029 DONEMINDE YAKLASIK %20 CAGR ILE BUYUMESI BEKLENMEKTEDIR.
YONETIM, VERI MERKEZI VE BULUT SEGMENTINE ILISKIN BAZI BUYUME HEDEFLERINI DE YINELEDI:
VERI MERKEZI VE BULUT GELIRLERININ TOPLAM SIRKET GELIRLERI ICINDEKI PAYININ, MEVCUT ~%2 SEVIYESINDEN ORTA VADEDE %8–10’A YUKSELMESI BEKLENMEKTEDIR.
AKTIF VERI MERKEZI KAPASITESININ 2025’TE 50 MW’TAN 2032’DE 100 MW’A CIKMASI HEDEFLENMEKTEDIR.
KURUMSAL VERI MERKEZI VE BULUT GELIRLERININ 2025–2032 DONEMINDE YAKLASIK 6 KAT ARTMASI ONGORULMEKTEDIR.
SEGMENT EBITDA’SININ USD BAZINDA %20’NIN UZERINDE CAGR ILE 2032’YE KADAR BUYUMESI BEKLENMEKTEDIR. 2026 ICIN HEDEFLENEN USD 100 MN EBITDA’NIN UCTE IKISI TURKCELL MUSTERILERINDEN, KALANI ISE IC KULLANIM KAYNAKLIDIR.
YONETIM AYRICA HYPERSCALE VERI MERKEZI YATIRIMLARININ, LOKASYON VE SOZLESME YAPISINA BAGLI OLARAK USD BAZINDA %10–16 IRR URETTIGINI VE 5–10 YIL ARASINDA GERI ODEME SURESINE SAHIP OLDUGUNU BELIRTTI.
TOPLANTIDA, TASINABILIR VERSIYON DA DÂHIL OLMAK UZERE YAKINDA SUNULMASI PLANLANAN 5G DESTEKLI SUPERBOX URUNLERI DE ELE ALINDI. SIRKETIN HALIHAZIRDA 678 BIN SUPERBOX ABONESI BULUNMAKTA OLUP, YONETIM UZUN VADEDE BU TABANIN FIBER ABONE SEVIYELERINE DOGRU OLCEKLENEBILECEGINI DUSUNMEKTEDIR.
GENEL OLARAK, ANALIST TOPLANTISI VE SAHA ZIYARETI, SIRKETIN HYPERSCALE MARUZIYETI OLAN, OLCEKLI BIR DIJITAL ALTYAPI PLATFORMUNA DONUSUMUNU VE SURDURULEBILIR BUYUME PROFILINI DESTEKLEYEN YONETIM MESAJLARINI GUCLENDIRMISTIR. TCELL ICIN TRY 143 HEDEF FIYATLA POZITIF GORUSUMUZU KORUYORUZ. TAHMINLERIMIZI KISA SURE ICINDE GOZDEN GECIRECEGIZ.
DETAYLI BILGI ALMAK, IS YATIRIM’IN GUNCEL RAPORLARINA ULASMAK ICIN ASAGIDAKI LINKI KULLANABILIRSINIZ.
HTTPS://ARASTIRMA.ISYATIRIM.COM.TR/2026/02/06/TCELL-ANALIST-TOPLANTISI-NOTLARI-4/
IS YATIRIM MENKUL DEGERLER A.S.
WWW.ISYATIRIM.COM.TR
***
YASAL UYARI
BURADA YER ALAN YATIRIM BILGI, YORUM VE TAVSIYELER YATIRIM DANISMANLIGI KAPSAMINDA DEGILDIR.YATIRIM DANISMANLIGI HIZMETI ARACI KURUMLAR, PORTFOY YONETIM SIRKETLERI, MEVDUAT KABUL ETMEYEN BANKALAR ILE MUSTERI ARASINDA IMZALANACAK YATIRIM DANISMANLIGI SOZLESMESI CERCEVESINDE SUNULMAKTADIR.BURADA YER ALAN YORUM VE TAVSIYELER, YORUM VE TAVSIYEDE BULUNANLARIN KISISEL GORUSLERINE DAYANMAKTADIR.BU GORUSLER MALI DURUMUNUZ ILE RISK VE GETIRI TERCIHLERINIZE UYGUN OLMAYABILIR.BU NEDENLE, SADECE BURADA YER ALAN BILGILERE DAYANILARAK YATIRIM KARARI VERILMESI BEKLENTILERINIZE UYGUN SONUCLAR DOGURMAYABILIR.